CFTC가 제미나이 트러스트 컴퍼니(Gemini Trust Company LLC)와 공동으로 2022년 동의 명령의 장래 조항 취소를 신청하는 이례적인 조치를 취했어요. 이번 조치는 원래 집행 조치가 처음부터 시작되지 말았어야 했다는 점을 공식적으로 인정한 거예요. 파생상품 트레이더 입장에서 이 사태는 암호화폐 무기한 선물 시장 전반의 규제 리스크 가격 산정에 의미 있는 시사점을 가져다줘요.
CFTC의 제미나이 사건, 무슨 일이 있었나요?
CFTC의 내부 검토 결과, 제미나이 사건에서 일련의 절차적 실패가 드러났어요. 2022년 6월에 제기된 원래 소장은 주로 이후 신뢰성이 없다고 판명된 내부 고발자의 증언에 의존했어요. 기관은 실제 악의적 행위자를 추적하는 대신 제미나이를 표적으로 삼았는데, 자체 검토에서 제미나이는 사기 가해자가 아닌 피해자로 규정됐어요.
검토 결과에 따르면 소장 제기를 승인하는 투표 전에 한 위원에게 증거 자료가 제공되지 않았으며, 이는 내부 투명성 문제를 야기했어요. 소송 담당 법무팀은 제미나이의 방어에 필요한 증거에 대한 접근을 차단하기 위해 심의 과정 특권을 내세웠어요. 가장 중요한 점은, 검토 결과 기관 직원들이 "합의 레버리지를 만들기 위해 CFTC의 규제 권한에 부당하게 영향을 미쳤다"는 결론이 내려졌다는 거예요. 이는 집행 절차에서 적법 절차의 핵심을 건드리는 사안이에요.
CFTC는 "소장은 제기되지 말았어야 했으며, 현재의 집행 기준 하에서라면 제기되지 않았을 것"이라고 명확하게 밝혔어요.
동의 명령 타임라인과 현재 상황
2025년 1월에 동의 명령이 내려지면서 이미 이행 완료된 민사 금전 제재를 포함한 비장래적 조항들이 해결됐어요. 남아 있는 금지 명령 및 장래 조항들은 현재 뉴욕 남부지방법원에 제출된 공동 취소 신청의 대상이에요. CFTC는 이 잔여 조항들의 집행을 계속하는 것이 "CFTC의 사명에도, 공익에도 부합하지 않으며